سرمایه‌گذاری با پول کم! حداقل سرمایه مورد نیاز چقدر است؟
شاید شما هم عبارت بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم را در اینترنت وارد کرده و به نتایجی شبیه به این رسیده باشید:
- دلار بخرید!
- سکه بخرید!
- در بورس سرمایه‌گذاری کنید!
- اصلا سرمایه‌گذاری نکنید!
تمام این نصیحت‌ها، اراجیفی به درد نخور هستند. چرا؟ بیشتر مقالاتی که می‌خواهند به پرسش سرمایه‌گذاری با پول کم پاسخ بدهند، یا بیش از اندازه مسئله را ساده می‌کنند، یا آن‌قدر پیچیده و کلی حرف می‌زنند که نمی‌شود از راه‌حل ارائه‌شده استفاده کرد.
مثلا تصور کنید بگویم که بورس بهترین گزینه برای کسانی است که سرمایه زیادی ندارند. شما هنوز نمی‌دانید باید چه کار کنید، چطور وارد بورس شوید، چه سهم‌هایی بخرید و... نتیجه این است که با چند میلیون وارد بازار می‌شوید و بخش زیادی از دارایی خود را از دست می‌دهید.
ساده‌سازی بیش از اندازه، آفت نصیحت‌های مالی است!
حداقل سرمایه مورد نیاز برای سرمایه‌گذاری
واقعیت این است که شما می‌توانید با یک ریال هم سرمایه‌گذاری کنید. اما این کار یک مشکل جدی دارد. هزینه زمانی و ریالی لازم برای سرمایه‌گذاری یک ریال به‌قدری بالا است که تمام سود شما را از بین می‌برد. حداقل سرمایه مورد نیاز برای سرمایه‌گذاری در بورس، 500 هزار تومان است.
اما در صندوق‌های صدور-ابطالی کافی است که فقط به اندازه یک واحد سرمایه‌گذاری، پول داشته باشید. این که قیمت یک واحد صندوق چقدر است به خود صندوق و نیز به قیمت لحظه‌ای بازار بستگی دارد. ممکن است هر واحد کم‌تر با بیشتر از 500 هزار تومان باشد.
پول کم یعنی چقدر؟
پول کم برای همه معنای یکسانی ندارد. شاید برای یک شرکت بزرگ، یک میلیارد تومان عدد بسیار کمی به حساب بیاید اما برای یک خانواده کم‌درآمد، 10 میلیون تومان مبلغی بزرگ باشد.
در این مقاله ما به تمام پول‌های کم‌تر از 20 میلیون تومان می‌گوییم سرمایه کوچک. در بهار 1399 این مبلغ به اندازه‌ای است که فرد اگر یک سکه طلا بخرد، برای سکه دوم پول کم می‌آورد. (اگر در زمان خواندن این مقاله قیمت سکه بیشتر یا کم‌تر شده، کم‌تر از دوبرابرِ قیمت یک سکه، پول کم است.)
قطعا برای چنین سرمایه‌ای، پیشنهاد خرید سکه معقول نیست. چرا که نزدیک به نیمی از دارایی فرد به شکل نقدی باقی می‌ماند و از تورم یا دیگر نوسانات اقتصادی آسیب می‌بیند.
توضیح می‌دهیم که چرا دلار، سهم و دیگر موارد کلی که عموما پیشنهاد می‌شود نیز برای چنین سرمایه‌هایی مناسب نیست.
بهترین استراتژی برای سرمایه‌گذاری با پول کم
واقعیت این است که بیشتر ما سرمایه‌های کوچکی برای سرمایه‌گذاری داریم.
شاید عددی مثل 20 میلیون تومان، یا ماهانه یک میلیون تومان پولی که از حقوق ما باقی می‌ماند.
با این پول‌های کم نیز می‌شود سرمایه‌گذاری کرد.
یکی از روش‌های سرمایه‌گذاری با پول کم این است که از روش‌های سرمایه‌گذاری فرمولی استفاده کنیم.
سرمایه‌گذاری فرمولی: بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم
معقول است که بازار سرمایه سالانه بین 30 تا 40 درصد بازدهی داشته باشد.
شاید یکسال بازدهی خیلی بالا و سال دیگر بازدهی منفی شود. اما در بلندمدت میانگین بازدهی بورس در همین حدود است.
در یک سرمایه‌گذاری موفق، با 20 میلیون تومان می‌شود به طور میانگین 8 میلیون تومان سود کسب کرد. یعنی حدود 600 هزار تومان در ماه.
با این بازدهی، ارزش ندارد که تمام وقت خود را برای بررسی و تحلیل بازار بگذاریم.
سرمایه‌گذاری فرمولی، فرمول‌هایی را ارائه می‌دهد که کار سرمایه‌گذاری با پول کم را راحت کند.
در ادامه به چند فرمول معروف اشاره می‌کنیم.
1- سرمایه‌گذاری ماهانه با پول کم با روش DCA
خیلی از ماها ماهانه حقوق دریافت می‌کنیم و علاقه‌مند هستیم بخشی از حقوق ماهانه خود را سرمایه‌گذاری کنیم.
برای این افراد سرمایه‌گذاری با برنامه DCA یعنی Dollar Cost Averaging یا میانگین‌گیری هزینه ریالی پیشنهاد می‌شود.
شما می‌توانید تعدادی سهم را در نظر بگیرید و هر ماه، مستقل از خوب یا بد بودن بازار مقداری سهم بخرید. مثلا ماهانه 500 هزار تومان.
فرض کنید سهم 500 تومان باشد، این ماه هزار سهم می‌خرید.
ماه بعد قیمت به 400 تومان کاهش پیدا می‌کند. این ماه بجای هزار سهم می‌توانید 1250 سهم بخرید. از این که سهم‌های بیشتری می‌خرید خوشحال باشید.
قیمت به 800 تومان افزایش پیدا می‌کند. در این ماه 625 سهم (همان 500 هزار تومان) می‌خرید و از سودی که کرده‌اید راضی هستید.
این کار یک مشکل دارد، با ماهانه 500 هزار تومان فقط یک نماد می‌شود خرید و نتیجه کار، پرتفوی چندان متنوعی نخواهد شد.
بجای این کار می‌توانید یک صندوق ETF در سهام پیدا کنید. پرتفوی این صندوق‌ها عموما به اندازه کافی متنوع هست.
شما یک نماد می‌خرید، اما در عمل تعداد زیادی سهم را به پرتفوی خود وارد خواهید کرد.
این فرمول بسیار ساده است. تنها کافی است از یک دستورالعمل ساده پیروی کنید:
- یک صندوق ETF در سهام انتخاب کنید.
- مقدار مشخص و ثابتی پول برای هر ماه تعیین کنید. (مثلا یک میلیون تومان)
- یک زمان مشخص را تعیین کنید. (مثلا پنجم هر ماه)
- در تاریخ مشخص‌شده، به اندازه مشخص‌شده، واحدهای صندوق مورد نظر خود را بخرید.
نکته: نباید با خوب یا بد شدن بازار مبلغ خرید خود را تغییر دهید. اگر مدتی بازار بد بود از ادامه برنامه ناامید نشوید. اگر پول اضافه‌ای به دستتان رسید، ایرادی ندارد که بیشتر خرید کنید، اما این خرید نباید تحت هیجان بازار باشد.
2- سرمایه‌گذاری یکجا با پول کم به روش CM
استراتژی DCA برای سرمایه‌گذاری با پول کم ماهانه بسیار موثر است و بزرگانی مثل بنیامین گراهام نیز عموم مردم را به چنین برنامه‌ای دعوت کرده‌اند.
اما شاید وضعیت شما فرق داشته باشد. مثلا شاید حقوق ماهانه زیادی نداشته باشید، اما تمایل داشته باشید 200 میلیون تومان را یکجا سرمایه‌گذاری کنید.
برای این نوع از سرمایه‌گذاری با پول کم نیز یک فرمول ساده وجود دارد.
برای این کار کافی است پول خود را دو بخش کنید. یک بخش را صندوق در سهام بخرید، بخش دیگر را به صندوق با درآمد ثابت اختصاص دهید. برای دوبخش کردن پول از این فرمول استفاده کنید:
- اگر به‌شدت ریسک‌پذیر هستید 75 درصد در سهام و 25 درصد در درآمد ثابت.
- اگر به‌شدت ریسک گریز هستید 75 درصد درآمد ثابت و 25 درصد در سهام.
- اگر ریسک‌پذیری متعادل دارید، تقسیم را 50-50 انجام دهید.
در مرحله بعدی باید یک سررسید برای خود مشخص کنید. سررسید می‌تواند اول هر هفته، اول هر ماه، اول هر فصل یا اول هر سال باشد. این انتخاب هم به روحیه شما بستگی دارد.
در زمان سررسید پرتفوی را باز کنید. اگر صندوق درسهام رشد کرده باشد، مقداری از این صندوق را بفروشید و درآمد ثابت بخرید تا دوباره درصد تخصیص (مثلا 75-25) ثابت بماند.
خوبی این فرمول (که توسط بنیامین گراهام ابداع شده) این است که در بازار مثبت فروشنده سهام هستید و در بازار منفی خریدار سهام.
نکته: اگر خواستید پول جدیدی به پرتفوی وارد کنید، به نحوی عمل می‌کنید که دوباره نسبت ابتدایی شما ثابت بماند.
در اصلاح مالی به این روش Constant Mix یا سرمایه‌گذاری با ترکیب ثابت می‌گویند.
3- سرمایه‌گذاری مجدد پول کم با روش DRI
یک روش دیگر برای سرمایه‌گذاری با پول کم وجود دارد که به آن سرمایه‌گذاری مجدد سود تقسیمی می‌گویند.
در این روش شما سهم نمی‌خرید که با بالا رفتن قیمت آن را بفروشید. بلکه سهم می‌خرید به این نیت که هرگز آن را نفروشید!
این روش شبیه به آن است که با پولی که دارید در کسب‌وکار یکی از رفقای خود سرمایه‌گذاری کنید .در این حالت شما به فکر دریافت سود تقسیمی هستید نه گران شدن مغازه.
برای اجرای این فرمول، ابتدا ده سهم با وضعیت با این شرایط پیدا می‌کنید:
- وضعیت بنیادی آن‌ها خوب باشد.
- نسبت به شرکت شناختی نسبی داشته باشید.
- شرکت در سه‌سال گذشته سودآور بوده باشد.
- درصد مناسبی از سود سالانه خود را تقسیم کند.
- نسبت P/E زیر ده داشته باشد.
فرض کنیم از هر نماد 10 میلیون تومان می‌خریم. بعد از یک سال شرکت در حدود 1 میلیون تومان سود تقسیم می‌کند. با این سود تقسیمی دوباره همان نمادها را می‌خریم. در نتیجه درصد مالکیت ما روی شرکت افزایش پیدا می‌کند.
این روش کمک می‌کند که سرمایه‌گذاری با پول کم در بلندمدت شما را به سرمایه‌ای قابل توجه برساند.
این روش به سرمایه‌گذاری مجدد سود یا Dividend Re-Investment معروف است.
چرا خرید مستقیم سهام مناسب نیست؟
اگر می‌خواهید با سرمایه‌ای اندک، مثل 6 میلیون تومان، در بورس تمرین کنید تا کم‌کم با قواعد بازی آشنا شوید و آموخته‌های خود را در بوته آزمایش بگذارید، فکر بسیار خوبی کرده‌اید.
اما تصور کنید که می‌خواهید با 6 میلیون تومان سهام بخرید تا دارایی خود را از آتش تورم نجات دهید.
“ یک سرمایه‌گذار موفق، روزانه ساعاتی را به این کار اختصاص می‌دهد.”
واقعیت این است که خرید و فروش سهام، کار آسانی نیست و به دانش، آموزش، تجربه و صرف وقت برای تحقیق و تحلیل نیاز دارد. یک سرمایه‌گذار موفق، روزانه ساعاتی را به این کار اختصاص می‌دهد.
تصور کنید که پرتفوی شما طی یک سال 100% سود بدهد. در شرایط عادی این عدد بسیار خوب است.
در این صورت شما ماهانه 500 هزار تومان درآمد کسب کرده‌اید. آیا حاضر بودید با ماهی 500 هزار تومان برای یک شغل دیگر روزانه چند ساعت وقت بگذارید؟ قطعا نه.
نتیجه این خواهد شد که سرمایه‌گذار، بجای این که خودش برای تحلیل وقت بگذارد، از تحلیل‌های دیگران استفاده می‌کند، و معمولا در این مسیر گم‌راه می‌شود.
چرا سرمایه‌گذاری در طلا نه؟
بسیاری از کسانی که می‌خواهند پول اندکی را سرمایه‌گذاری کنند، به خرید دارایی‌های نقد‌شونده مثل طلا و دلار روی می‌آورند.
طلا در بلندمدت تنها قادر است تورم را پوشش دهد. یعنی اگر با یک گرم طلا، ده سال پیش می‌توانستید یک سبدِ خرید تهیه کنید، در سال 99 هم با یک گرم طلا می‌توانید تقریبا همان سبد را بخرید. (قدرت خریدِ طلا در بلندمدت تقریبا ثابت است.)
یک مثال را همیشه برای دوستانم تعریف می‌کنم: «دو برادر بودند که به هر یک ارثی مساوی رسید. برادر کوچکتر با پول خود یک مجسمه طلاییِ گاو خرید. برادر بزرگ‌تر دو جفت گاو زنده تهیه کرد. بعد از بیست سال برادر کوچکتر همان یک مجسمه را داشت، اما برادرش یک گاوداری بزرگ داشت و یک کارخانه لبنیات. حالا او هر ماه به اندازه ارزش آن مجسمه طلا، درآمد دارد.»
طلا زاینده نیست. اگر یک گرم طلا بخرید، 100 سال دیگر همین 1 گرم طلا را دارید. سرمایه‌گذاری‌ای که مولد نباشد، هرگز شما را از یک سرمایه کم، سرمایه‌ای قابل توجه نمی‌رساند. زایندگی مهم‌ترین شرط برای انتخاب بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم است.
برای مثال خریدن سهام یک معدن طلا، از خرید طلا بهتر است. چرا که رفته‌رفته طلاهای بیشتری استخراج می‌شود و قدرت خرید شما افزایش پیدا می‌کند.
همچنین توجه کنید که قیمت خرید و فروش طلا یکسان نیست و بعید است بتوانید برای خرید چند گرم طلا، بازار را برای کشف بهترین قیمت زیر و رو کنید. احتمالا طلای خود را گران‌تر از نرخ میانگین می‌خرید و ارزان‌تر به فروش می‌رسانید.
خرید دلار بدتر از خرید طلا است!
وضعیت دلار، از طلا هم بدتر است. دلار یک دارایی غیرمولد است که به طور مداوم ارزش خود را از دست می‌دهد. شاید دقت کرده باشید که انس جهانی همیشه یک روند صعودی دارد. در واقعیت این دلار است که دارد سالانه کم‌ارزش‌تر می‌شود.
دلیل اصلی این ماجرا، صفر نبودن تورم در آمریکا است. بله، معمولا ما ده برابر آمریکا تورم داریم. اما آن‌ها هم عددی بین 1 تا 4 درصد تورم دارند. یعنی سبد خرید شما نسبت به دلار، سالانه حدود 1 تا 4 درصد کاهش پیدا می‌کند. شاید بگویید چهاردرصدِ 5 میلیون تومان مبلغ چشمگیری نیست. اما در بلندمدت، این چهاردرصدها عدد بزرگی خواهند شد.
بدتر از همه: خرید دارایی‌های مستهلک‌شونده
در ایران برخی دارایی‌ها مثل خودرو، سرمایه‌گذاری محسوب می‌شوند. سرمایه‌گذار به سادگی در دام اشتباه می‌افتد. او پیش خودش می‌گوید: من یک ماشین را 30 میلیون تومان خریدم، 10 سال سوارش شدم و دست آخر آن را به قیمت 150 میلیون فروختم. چه سودی از این بهتر؟
او متوجه نیست که ماشین خود را 30 هزار دلار خریده و 10 هزار دلار فروخته است. از طرفی در این ده سال ارزش دلار هم ثابت نبوده. یعنی علاوه بر 66 درصد افت ارزش دلاری خودرو، 24 درصد هم به خاطر تغییر ارزش دلار ضرر کرده است. یعنی او 75 درصد از ارزش دارایی خود را از دست داده. (با پولی که به دست آورده، چند درصد از خرید یک ماشین مدل روز را در اختیار دارد؟ حدود یک چهارم!)
بسیاری از کالاها مثل گوشی موبایل، تلویزیون و... نیز استهلاک دارند. و البته استدلال گاو طلایی اینجا هم برقرار است. این دارایی‌ها زاینده نیستند و در بهترین حالت، با گذشت زمان ارزش خود را از دست می‌دهند. محال است با نگه‌داری از یک گوشی موبایل، بتوانید به قدری سود کنید که بعدها دو گوشی بخرید.
یک گوشی نو امروز، یک گوشی قدیمی در آینده است.
بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم
اگر سکه، طلا، دلار، کالا و سهام گزینه خوبی برای سرمایه‌گذاری با پول کم نیست، پس باید چه کار کنیم؟ آیا نمی‌شود با 2 میلیون تومان هیچ سرمایه‌گذاری‌ای کرد؟
در اینجا به گزینه‌های مناسب برای سرمایه‌گذاری با پول کم اشاره می‌کنیم.
ارتقای خودتان
با چه مبلغی می‌توانید یک مهارت جدید یاد بگیرید؟ بجای آن که پول خود را بدون دید و تحلیل به بازار سرمایه ببرید و با زیان خارج شوید، می‌توانید برای یادگیری تحلیل، سرمایه‌گذاری کنید.
البته هر کس علاقه‌های خاص خودش را دارد. فرض کنید با یک میلیون تومان، بتوانید فتوشاپ را یاد بگیرید. این مهارت جدید می‌تواند درآمد شما را افزایش دهد. حتی اگر بتوانید یک میلیون تومان در ماه اضافه درآمد کسب کنید، طی پنج سال (با درنظر گرفتن 20 درصد افزایش دستمزد سالانه) نزدیک به 90 میلیون تومان درآمد اضافه کسب کرده‌اید.
کدام سرمایه‌گذاری می‌تواند طی 50 سال، چنین بازدهی بالایی (Return on Investment) داشته باشد؟
بازگشت سرمایه کتاب هم فوق‌العاده است. با خواندن 30 جلد کتاب در یک زمینه کارشناس خواهید شد. هزار راه برای خواندن ارزان قیمت کتاب وجود دارد. بعد از آن که در مورد یک موضوع به اندازه کافی دانش کسب کردید، می‌توانید برای شغلی با درآمد به‌مراتب بالاتر درخواست بدهید.
بررسی‌ها نشان می‌دهد که دلیل اصلی ماندن افراد در طبقه درآمدی پایین، بیش از آن که نداشتن سرمایه نقدی باشد، کمبود مهارت و سرمایه‌های انسانی است.
به بیان دیگر، بی‌تردید خود شما بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم به حساب می‌آیید.
قبل از آن که این بخش را به پایان برسانم، لازم می‌دانم متذکر شوم که چیزی به اسم فقدان استعداد وجود ندارد. سدی که مانع پیش‌رفت ما می‌شود، تنبلی، بی‌حوصلگی، نداشتن پشتکار و فقدان انگیزه است نه کمبود استعداد!
اگر با مبلغی کم، دانش لازم برای سرمایه‌گذاری در بورس را فرا بگیرید، می‌توانید در کسب‌وکارهای مرتبط با بورس مشغول به کار شوید تا قادر باشید مبلغ بیشتری را برای سرمایه‌گذاری فراهم آورید.
وقت به مثابه یک دارایی
بیشتر آدم‌های دنیا از فروش وقت خود پول در می‌آورند. برای مثال مادری که برای مراقبت از فرزندانش وقت ندارد، وقتِ یک پرستارِ بچه را می‌خرد تا بتواند همزمان هم به تربیت فرزندان برسد و هم به شغل خودش.
همه ما وقت‌های اضافه و ارزشمندی داریم که می‌توانند نقد شوند.
مثلا یک صفحه موفق اینستاگرام، از راه تبلیغ چقدر درآمد کسب می‌کند؟ آیا در وقت آزاد خود نمی‌توانید یک کانال جدید تاسیس کنید و با افزایش تعداد فالورهای آن به کسب درآمد بپردازید؟
در این مثال، چیزی که شما هزینه می‌کنید، وقت است نه پول. شاید بتوانید از مهارت‌های دوستانتان کمک بگیرید. مثلا اگر دوستی دارید که خوب می‌نویسد و دوست دیگری که طراح گرافیک است، به صورت اشتراکی می‌توانید شبکه خود را راه‌اندازی کنید.
آن چند میلیون تومان پس‌انداز، برای راه‌اندازی یک کسب‌وکار کوچک مبلغ مناسبی به نظر می‌رسد. پولی که می‌تواند برای تبلیغات صفحه شما هزینه شود.
شاید پیش خودتان فکر کنید که شما هیچ مهارت ویژه‌ای ندارید که در اینستاگرام و تلگرام به نمایش بگذارید. در این صورت به گزینه قبل باز می‌گردیم: ارتقای مهارت‌های فردی.
صندوق سرمایه‌گذاری مشترک
شاید نخواهید با پول خود به یک درآمد مداوم برسید. شاید می‌خواهید چند میلیون تومان را یک‌جایی بگذارید که از تورم در امان باشد. یک جایی بهتر از بانک.
گفتیم که سرمایه‌گذاری در بورس برای مبالغ کم، هزینه فرصت زیادی دارد. یعنی اگر تمام وقت خود را برای معامله سهام بگذارید و 100 درصد سود بگیرید، باز هم رقم سود شما به حدی کوچک است که وقت صرف شده را توجیه نمی‌کند. مگر قصدتان از معامله با سرمایه کم، آموزش و یادگیری باشد.
اما معنای این حرف این نیست که با پول کم نمی‌شود وارد بورس شد. شما می‌توانید وظیفه تحلیل و پاسداری از سرمایه خود را به تحلیلگران خبره بسپارید.
یک صندوق سرمایه‌گذاری مشترک یا Mutual Fund سرمایه‌های خرد را مجتمع می‌کند و با مبلغی زیاد آن را در بازار سرمایه به گردش در می‌آورد.
بسته به امیدنامه صندوق، گاهی می‌توانید تنها یک واحد از یک صندوق را خریداری کنید. از طرف دیگر، کارمزد خرید و فروش صندوق، از معامله سهام کم‌تر است.
اگر پذیرای ریسک نیستید هم می‌توانید از صندوق با درآمد ثابت استفاده کنید. به این ترتیب با پول کم و مدت زمان کوتاه، از مزایای یک سپرده‌گذاری بلندمدت بهره‌مند خواهید شد.
“کارمزد خرید و فروش صندوق، از معامله سهام کم‌تر است.”
در عمل، صندوق‌ها نسبت به بسیاری از پرتفوی‌های شخصی عملکرد بهتری دارند. سود بالاتر، هزینه تراکنش کم‌تر، وقت‌گیر نبودن سرمایه‌گذاری و امنیت بالاتر باعث می‌شود که صندوق سرمایه‌گذاری مشترک را به عنوان بهترین سرمایه‌گذاری با پول کم در بورس معرفی کنیم.
این سرمایه‌گذاری به دانش بالایی نیاز ندارد. تنها کاری که باید بکنید این است که با یکی از صندوق‌ها تماس بگیرید و اطلاعات لازم را کسب کنید. لازم نیست اشاره کنید که قصد دارید چه مبلغی را سرمایه‌گذاری کنید. عنوان کردن مبلغ کم، می‌تواند بر ذهن مسئول فروش تاثیر منفی بگذارد.
سرمایه‌گذاری مشترک شخصی
درست است که مبالغ کم، قدرت کمی برای سرمایه‌گذاری دارد و این قدرت کم می‌تواند به سرمایه‌گذار آسیب بزند، اما اگر در یک خانواده، کسی وجود دارد که به بورس و دانش مالی آشنا است، می‌تواند سرمایه‌های اعضای خانواده را مجتمع کرده و در قالب یک پرتفوی مشترک به سرمایه‌گذاری بپردازد.
در مواردی ممکن است سرمایه یکی از این اعضا بسیار کم، مثلا در حد چند صدهزار تومان باشد. او با این پول کار زیادی از دستش بر نمی‌آید. اما اگر در یک سبد اشتراکی قرار بگیرد، می‌تواند با کمک دیگران قدرت خود را افزایش دهد.
این شیوه سرمایه‌گذاری در طبقات اقتصادی کم درآمد، باعث می‌شود که افراد با مبالغی بسیار جزئی بتوانند وارد بازار سرمایه شوند.
یکی از مشکلاتی که سرمایه‌های اندک با آن مواجه می‌شوند، ارائه خدمات ضعیف از سوی نهادهای مالی است. برای مثال ممکن است یک شرکت سرمایه‌گذاری، به مراجعه‌کننده‌ای که هر ماه 500 هزار تومان خرید می‌کند، خدماتی شایسته ندهد. اما اگر تمام اعضای خانواده پولشان را روی هم بگذارند، می‌توانند مبلغ چشم‌گیرتری فراهم کنند.
سرمایه‌گذاری با پول کم به روش وارن بافت
وارن بافت به عنوان موفق‌ترین سرمایه‌گذار تاریخ، سرمایه‌گذاری خود را با مبلغی بسیار جزئی آغاز کرد. اولین سرمایه‌گذاری او یک دستگاه بازی پین‌بال بود. او دستگاه را به قیمت 35 دلار خرید و در یک آرایشگاه گذاشت.
چیزی که وارن بافت را از دیگران متمایز کرد، این بود که سود حاصل از این فعالیت را به سرعت خرج نکرد. بلکه با پول کسب‌شده، دستگاه‌های بیشتری خرید. او توانست در مدتی کوتاه، سرمایه خود را به 1200 دلار برساند. مبلغی که از آن برای شروع سرمایه‌گذاری در بورس استفاده کرد.
راز سرمایه‌گذاری او همین بود. سرمایه‌گذاری مجددِ سودِ حاصل از سرمایه‌گذاری. یعنی اگر دو گاو خریده‌اید، بجای این که تمام گوساله‌هایشان را بفروشید، تعدادی گوساله را نگه دارید تا برایتان گوساله‌های بیشتری بیاورند.
با این روش اگر هر سال به طور میانگین فقط 40 درصد سود کنید، بعد از ده سال سرمایه شما 28 برابر می‌شود. با تورم‌زدایی ارزش این سرمایه (به پول امروز) شش برابر خواهد بود. یعنی (اگر طی این ده سال هیچ پول دیگری به پرتفوی خود وارد نکنید.)
موانع سرمایه‌گذاری با پول کم
در طبقات متوسط و ضعیف، افراد کم‌تری به سرمایه‌گذاری می‌پردازند. این موضوع باعث می‌شود که تحرک اجتماعی در این طبقات کُند شود. یعنی کسی که فقیر به‌دنیا می‌آید، به احتمال زیاد فقیر از دنیا می‌رود.
اولین مشکل، تراز مالی افراد کم درآمد است. آن‌ها معمولا بیشتر از آن که دارایی داشته باشند، بدهکار هستند. یعنی ثروت خالص آن‌ها منفی است. به همین دلیل بجای سرمایه‌گذاری با پول کم، مدام در تلاشند که بدهی‌های خود را صاف کنند.
سرمایه‌گذاری با پول کم | ما اغلب پول خود را برای چیزهایی خرج می‌کنیم که به آن نیاز نداریم.
مانع دیگر هزینه‌های پیش‌بینی نشده‌ای است که به آن‌ها تحمیل می‌شود. یک بیماری یا خراب‌شدن یکی از وسایل خانه، معمولا بیش از پس‌انداز آن‌ها هزینه دارد. در نتیجه خیلی قبل از آن که ده سال بگذرد و ارزش دارایی آن‌ها شش برابر شود، مجبور می‌شوند پس‌انداز خود را خرج کنند. خرید یک گوشی جدید یا یک ماشین لباس‌شویی تمام این سرمایه را می‌بلعد.
وسوسه، یکی دیگر از موانع سرمایه‌گذاری است. اگر سرمایه آن‌ها به حدی برسد که بتوانند با آن ماشین بخرند، ترجیح می‌دهند بجای ادامه سرمایه‌گذاری، وسیله نقلیه مورد نظر خود را تهیه کنند. افرادی با درآمد بسیار کم، بدون داشتن پس‌انداز یا سرمایه‌گذاری، تلاش می‌کنند که تلویزیون گران‌قیمت و گوشی لوکس داشته باشند.
نبود یا کمبود زیرساخت‌های سرمایه‌ای از دیگر موانع سرمایه‌گذاری با پول کم است. برای مثال نهادهای مالی، با سرمایه‌های کم برخورد تبعیض‌آمیزی دارند، بهره بانکی برای وام‌های کوچک بالا است و در مجموع برای افراد کم‌درآمد «هزینه سرمایه» بیشتر است تا برای ثروتمندان.
به عنوان آخرین مانع، می‌توانیم به رفتار غیرعقلایی در مواجهه با سرمایه کم اشاره کنیم. اگر به فردی 10 میلیارد تومان بدهیم، احتمال این که برای سرمایه‌گذاری به اندازه کافی تحقیق کند بیشتر است. اما اگر فرد 10 میلیون تومان پول اضافه داشته باشد، ممکن است در یک تصمیم لحظه‌ای و هیجانی آن را یک روزه خرج کند.
می‌توانید ویدیوهای بیشتری از تالاربورس را در آپارات (شبکه اشتراک ویدیو) و همچنین کانال یوتیوب تالاربورس مشاهده بفرمایید.
سلام میخام با پول کم سرمایه گذاری کنم ولی سواد زیادی ندارم میخوام یاد بگیرم تا سرمایه گذاری کنم
بیانی ساده و مفید و بدون حاشیه. ممنون
باتشکر.مطلبتان مفید وکاربردی بود.
yadakjo.ir
سلام ممنون سودمند بود
سلام خسته نباشید واقعا مفید بود دستتون دردنکنه
از نظر من ، مفید و ارزشمند بود . متشکرم