در این مقاله قصد داریم ۱۰ شرکت برتر بورسی و ۱۰ شرکت برتر فرابورسی را که از دید تحلیل بنیادی بهترین سهام بنیادی برای سرمایه‌گذاری بلندمدت (۱۰ ساله) محسوب می‌شوند، معرفی کنیم.
این شرکت‌ها از صنایع متنوع انتخاب شده‌اند تا به یک پرتفوی متوازن و کم‌ریسک دست یابیم. معیار انتخاب شامل سودآوری بالا و پایدار، روند رو به رشد سود خالص، پرداخت سود نقدی مناسب (DPS)، جایگاه رقابتی در صنعت، ثبات عملکرد مالی و ارزش‌گذاری منصفانه بوده است. برای هر شرکت، دلایل انتخاب و نکات کلیدی سرمایه‌گذاری ذکر شده است.
بهترین سهام بنیادی شرکت‌های بورسی برای سرمایه‌گذاری بلندمدت
۱- فولاد مبارکه اصفهان (فولاد)
بزرگ‌ترین تولیدکننده فولاد تخت در ایران و منطقه که از نظر سودآوری و ثبات عملکرد مالی جزو برترین‌های بازار است. این شرکت روند رشد تولید خود را حفظ کرده و تولید سالانه‌اش از ۷.۵ میلیون تن در سال ۱۳۹۹ به بیش از ۸.۶ میلیون تن در سال ۱۴۰۲ افزایش یافته است.
فولاد مبارکه حاشیه سود مناسبی داشته و توانسته است تنها در سه‌ماهه ابتدایی ۱۴۰۳ به ازای هر سهم ۲۴۸ ریال سود محقق کند و انتظار می‌رود سود سالانه ۱۴۰۳ به ۱۰۵۰ ریال برسد که نشان‌دهنده نسبت P/E آینده‌نگر کمتر از ۴.۵ برای سهم است. موقعیت انحصاری فولاد مبارکه در صنعت فولاد، توان سودسازی پایدار به همراه ارزش‌گذاری پایین سهم (P/E تک‌رقمی) آن را به گزینه‌ای کم‌ریسک برای سرمایه‌گذاری بلندمدت تبدیل کرده است.
۲- شرکت ملی صنایع مس ایران (فملی)
غول صنعت مس ایران و خاورمیانه که مالک معادن بزرگ مس مانند سرچشمه، میدوک و سونگون است. این شرکت از سودآوری بسیار بالا و رو به رشد برخوردار بوده و در سال مالی ۱۴۰۲ به سود خالص ۷۴۴ ریال به ازای هر سهم دست یافته است. فملی حدود ۵۰٪ از این سود (۳۷۰ ریال) را به صورت نقدی بین سهامداران تقسیم کرده و برای سال جاری نیز رشد سودآوری پیش‌بینی می‌شود.
روند فزاینده سودآوری (افزایش ۱۲۷٪ سود هر سهم از سال ۱۴۰۰ به ۱۴۰۱) و جایگاه رقابتی منحصر‌به‌فرد در زنجیره فلزات اساسی (سومین فلز پرکاربرد جهان) باعث شده سهام این شرکت یکی از بنیادی‌ترین گزینه‌ها برای سرمایه‌گذاری بلندمدت باشد.
۳- صنایع پتروشیمی خلیج فارس (فارس)
بزرگ‌ترین هلدینگ پتروشیمی ایران که مجموعه‌ای از برترین شرکت‌های پتروشیمی را در اختیار دارد. این هلدینگ به لحاظ ارزش بازار بزرگ‌ترین شرکت بازار سرمایه کشور است و از سودآوری پایدار برخوردار می‌باشد. شرکت‌های زیرمجموعه فارس در صنایع مختلف پتروشیمی (الفین‌ها، آروماتیک‌ها، کود اوره و...) فعالیت دارند که تنوع درآمدی ایجاد کرده است.
فارس هرساله سود نقدی مناسبی پرداخت می‌کند (مثلاً ۵۴۰ ریال DPS برای سال مالی منتهی به ۱۴۰۳/۰۳/۳۱) و به واسطه سرمایه‌گذاری‌های توسعه‌ای، ظرفیت رشد بالایی دارد. تسلط فارس بر صنعت پتروشیمی کشور و تداوم سودسازی قوی آن، سهم فارس را به انتخابی مطمئن برای سرمایه‌گذاری بلندمدت تبدیل کرده است.
۴-پتروشیمی نوری (نوری)
یکی از سودآورترین شرکت‌های پتروشیمی ایران (تولیدکننده مواد آروماتیک) که به خاطر حاشیه سود بالا و تقسیم سود نقدی چشمگیر شناخته می‌شود. نوری در سال مالی گذشته حدود ۲۴۵۳۳ ریال سود خالص به ازای هر سهم محقق کرده که از این مقدار بالغ بر ۸۱٪ معادل ۲۰۰۰۰ ریال را بین سهامداران تقسیم کرده است.
این پرداخت سود نقدی حدود ۲۰۰۰ تومانی (۸۱٪ سود) نشان از جریان نقدی قوی و ثبات سودآوری شرکت دارد. پتروشیمی نوری به دلیل جایگاه رقابتی برتر در تولید مواد شیمیایی ارزشمند (مانند بنزن و پارازایلین) و پشتوانه خوراک مطمئن، گزینه‌ای جذاب برای سرمایه‌گذاری با دید بلندمدت محسوب می‌شود.
۴- پالایش نفت اصفهان (شپنا)
بزرگ‌ترین شرکت پالایشی کشور از نظر سودآوری که توانسته در بین پالایشگاه‌های ایران عملکرد مالی درخشانی داشته باشد. به گزارش‌ها، سود هر سهم این شرکت در مقطعی ۱۷۳٪ نسبت به سال قبل رشد داشته است که پالایشگاه اصفهان را سودآورترین شرکت پالایشی بورسی کشور ساخته است. شپنا از موقعیت جغرافیایی ممتاز و تأمین خوراک پایدار بهره می‌برد و محصولات متنوع نفتی تولید می‌کند.
هرچند حاشیه سود پالایشگاه‌ها ممکن است تحت تاثیر نوسانات قیمت جهانی نفت تغییر کند، اما کارایی عملیاتی بالای شپنا و برنامه‌های توسعه (بهبود کیفیت محصولات و افزایش ظرفیت) سبب شده سودآوری این شرکت در بلندمدت رشد کند و سود نقدی مناسبی نیز به سهامداران ارائه دهد.
۵- معدنی و صنعتی گل‌گهر (کگل)
بزرگ‌ترین شرکت سنگ‌آهن ایران که در زمینه استخراج و تولید کنسانتره و گندله آهن فعالیت دارد. گل‌گهر از ثبات عملکرد مالی و سودآوری پایدار برخوردار است؛ این شرکت تا پایان سال مالی ۱۴۰۱ به ازای هر سهم ۵۲۹ ریال سود خالص کسب کرد و در مجمع تیر ۱۴۰۲ ۳۹۰ ریال سود نقدی به ازای هر سهم تصویب نمود که نشان‌دهنده تقسیم حدود ۶۵٪ از سود خالص میان سهامداران است.
گل‌گهر با در اختیار داشتن ذخایر عظیم سنگ‌آهن و طرح‌های توسعه زنجیره فولاد، همچنان چشم‌انداز رشد دارد. جایگاه رقابتی گل‌گهر به عنوان تأمین‌کننده اصلی مواد اولیه فولاد و سیاست تقسیم سود مناسب، این سهم را به یکی از گزینه‌های کم‌ریسک برای سرمایه‌گذاران بلندمدت تبدیل کرده است.
۶- همراه اول (همراه)
بزرگ‌ترین اپراتور مخابرات سیار در ایران که با بیشترین تعداد مشترکین تلفن همراه، جایگاه بی‌رقیبی در صنعت ارتباطات دارد. همراه اول به واسطه پوشش گسترده شبکه و تمرکز بر خدمات دیتا، درآمد عملیاتی پایداری داشته و جریان‌های نقدی قدرتمندی ایجاد کرده است. این شرکت سابقه تقسیم سود نقدی قابل توجهی دارد و عموماً درصد عمده‌ای از سود هر سال را بین سهامداران توزیع می‌کند.
انحصار نسبی همراه اول در بازار موبایل کشور، حاشیه سود مناسب و سرمایه‌گذاری در فناوری‌های جدید (مانند ۵G) نوید ادامه روند سودآوری پایدار آن را می‌دهد؛ از این رو سهام همراه اول یک انتخاب بنیادی و کم‌ریسک برای افق بلندمدت است.
۷- گروه مپنا (رمپنا)
شرکت پیشرو در صنعت نیرو و پروژه‌های زیربنایی کشور که در حوزه احداث نیروگاه، توسعه میادین انرژی و صنایع ریلی فعال است. مپنا از ثبات سودآوری و تداوم رشد درآمد بهره‌مند بوده و حتی در دوره‌های کوتاه‌مدت نیز رشد چشمگیری نشان داده است (به عنوان نمونه، در سه‌ماهه‌ای سود هر سهم مپنا ۸۳٪ نسبت به دوره مشابه سال قبل افزایش یافته است).
این گروه صنعتی به خاطر مدل کسب‌وکار متنوع و قراردادهای بلندمدت، هر سال سود نقدی مناسبی نیز پرداخت می‌کند (در مجمع ۱۴۰۳، ۵۰۰ ریال سود نقدی به ازای هر سهم تقسیم کرد). توان تخصصی مپنا در پروژه‌های بزرگ ملی و سودآوری مستمر آن حتی در شرایط تورمی، نشان از بنیادی بسیار قوی دارد و سهام این شرکت گزینه‌ای مطمئن برای سرمایه‌گذاری بلندمدت است.
۸- بانک ملت (وبملت)
بانکی بزرگ و خصوصی‌شده که در سال‌های اخیر از نظر سودآوری در بین بانک‌های کشور سرآمد بوده است. بانک ملت با بهره‌گیری از سرمایه‌گذاری‌های متنوع و رشد درآمدهای عملیاتی، جهش قابل توجهی در سود خالص داشته است؛ به طور نمونه سود هر سهم وبملت از ۵۶۰ ریال در پایان سال ۱۴۰۰ به ۱۲۷۴ ریال در سال ۱۴۰۱ افزایش یافت که رشد چشمگیر ۱۲۷ درصدی را نشان می‌دهد.
هرچند سیاست تقسیم سود بانک‌ها به تنظیمات نظارتی وابسته است (وبملت در سال ۱۴۰۲ تنها ۸۲ ریال DPS پرداخت کرد)، اما انباشته سود قابل توجه بانک ملت (بیش از ۷۶.۵ همت سود انباشته تا پایان ۱۴۰۲) پتانسیل افزایش سرمایه و رشد آینده را فراهم کرده است.
جایگاه رقابتی بانک ملت در نظام بانکی همراه با بهره‌مندی از درآمدهای ارزی و کارمزدی، این سهم را گزینه‌ای جذاب برای سرمایه‌گذاری بلندمدت به منظور کسب بازدهی از رشد صنعت مالی می‌نماید.
۹- لابراتوار داروسازی دکتر عبیدی (دعبید)
بزرگ‌ترین شرکت داروسازی کشور از لحاظ فروش ریالی که محصولات دارویی متنوعی تولید می‌کند. طبق آمار سازمان غذا و دارو، دعبید در سال ۱۴۰۱ رتبه نخست فروش ریالی در بین شرکت‌های تولیدکننده دارو را کسب کرده و ۷.۳٪ از سهم بازار داروی داخلی را در اختیار داشته است. این شرکت روند رشد سودآوری بسیار مناسبی داشته به طوری که سود خالص سال ۱۴۰۱ آن نسبت به ۱۴۰۰ بیش از ۱۲۰٪ افزایش یافته است.
هرچند دعبید بخش نسبتاً کمتری از سود را تقسیم می‌کند (حدود ۲۰٪ در مجامع اخیر)، اما بخش عمده‌ای از سود صرف توسعه و افزایش ظرفیت می‌شود که ارزش شرکت را در بلندمدت بالا می‌برد. برند معتبر، حاشیه سود مطمئن و استراتژی های توسعه ای در کشور، سهام دعبید را به یک انتخاب بنیادی عالی در سبد بلندمدت تبدیل کرده است.
بهترین سهام بنیادی شرکت‌های فرابورسی برای سرمایه‌گذاری بلندمدت
۱- پتروشیمی مارون (مارون)
از بزرگ‌ترین شرکت‌های پتروشیمی ایران در تولید الفین‌ها و پلیمرها (اتیلن و پلی‌اتیلن) که به سودآوری بسیار بالا و نقدینگی قوی شهرت دارد. مارون در سال‌های اخیر رشد مالی چشمگیری داشته است؛ به عنوان مثال سود عملیاتی شرکت در ۹ ماهه یک سال ۱۶۶٪ افزایش یافت و از ۴.۳ همت به ۱۱.۶ همت رسید.
هرچند نوسانات نرخ ارز و خوراک می‌تواند سود مارون را دوره‌ای تحت تأثیر قرار دهد، اما حاشیه سود فوق‌العاده بالای این شرکت حتی در سال‌های سخت حفظ شده است. مارون همچنین سیاست تقسیم سود مناسبی دارد و معمولاً بخش عمده‌ای از سود سالیانه را به صورت نقدی می‌پردازد. ترکیب جایگاه ممتاز مارون در صادرات محصولات پتروشیمی و ثبات عملکرد آن، این سهم را به یکی از بهترین گزینه‌های بنیادی بازار فرابورس برای افق بلندمدت تبدیل کرده است.
۲- پلیمر آریا ساسول (آریا)
یک شرکت پتروشیمی مدرن و سودآور که با مشارکت خارجی تأسیس شده و از فناوری پیشرفته در تولید پلیمرها (به‌ویژه پلی‌اتیلن) بهره می‌برد. آریا ساسول طی سال مالی اخیر عملکرد مالی درخشانی داشته است؛ درآمد عملیاتی شرکت ۴۹٪ و سود خالص ۲۷٪ نسبت به سال گذشته رشد داشته است.
این رشد قابل توجه سودآوری امکان تقسیم سود قابل ملاحظه‌ای را فراهم کرده و آریا در مجمع اخیر ۱۰۲۳۸ ریال سود نقدی به ازای هر سهم تقسیم کرده است. مزیت رقابتی آریا در تامین خوراک و تکنولوژی تولید منجر به حاشیه سود بالا و پایداری کسب‌وکار آن شده است. به دلیل توان سودسازی و پرداخت سود جذاب، سهام آریا ساسول گزینه‌ای بنیادی و ارزشمند برای سرمایه‌گذاری بلندمدت در بازار فرابورس به شمار می‌آید.
۳- پتروشیمی زاگرس (زاگرس)
بزرگ‌ترین تولیدکننده متانول ایران که بخش عمده‌ای از محصول خود را صادر می‌کند. زاگرس به دلیل مقیاس بزرگ تولید و برخورداری از خوراک گاز طبیعی ارزان، حاشیه سود بالایی داشته و از شرکت‌های پر سود فرابورس است. این شرکت سابقه تقسیم سود نقدی قابل توجه دارد؛ برای نمونه، در مجمع سال ۱۴۰۲، ۹۰۰ تومان سود به ازای هر سهم به تصویب رساند که معادل حدود ۷۵٪ سود انباشته بود.
هرچند سودآوری زاگرس تابع قیمت جهانی متانول است و دوره‌هایی از نوسان را تجربه کرده، اما در یک نگاه بلندمدت شرکت توانسته عملکرد مالی قدرتمندی نشان دهد. مزیت هزینه‌ای زاگرس در تولید متانول و چشم‌انداز تقاضای جهانی این محصول، همراه با سیاست تقسیم سود سخاوتمندانه، سهم زاگرس را برای سرمایه‌گذاران صبور به گزینه‌ای ارزنده بدل کرده است.
۴- ذوب‌آهن اصفهان (ذوب)
اولین و بزرگ‌ترین کارخانه تولیدکننده فولاد ساختمانی و ریل در ایران که به «مادر صنعت فولاد کشور» شهرت دارد. ذوب‌آهن بزرگ‌ترین تولیدکننده محصولات فولادی طویل در خاورمیانه است و ظرفیت تولید ۳.۶ میلیون تن فولاد در سال را دارد.
این شرکت پس از سال‌ها نوسان، به مدد طرح‌های توسعه و بهبود بهره‌وری، به سودآوری پایداری رسیده است. روند رو به رشد صادرات محصولات (مثل ریل و تیرآهن) نیز درآمد ذوب‌آهن را تقویت کرده است. اگرچه در گذشته سود نقدی پرداخت نمی‌کرد، اما با عبور از زیان انباشته، اکنون توان تقسیم سود یافته و چشم‌انداز روشنی پیش‌روی سهامداران خود قرار داده است.
جایگاه انحصاری ذوب‌آهن در تولید ریل ملی و محصولات ساختمانی به همراه اصلاح ساختار مالی، این سهم قدیمی را به گزینه‌ای بنیادمحور برای سرمایه‌گذاری بلندمدت تبدیل نموده است.
۵- سنگ‌آهن گهرزمین (کگهر)
بزرگ‌ترین معدن سنگ‌آهن کشور از نظر ذخایر که در سال‌های اخیر به جمع شرکت‌های فرابورسی پیوسته است. گهرزمین با استخراج سنگ‌آهن و تولید کنسانتره و گندله، حلقه ابتدایی زنجیره فولاد را در اختیار دارد و از حاشیه سود مطمئن و ثبات درآمدی بهره‌مند است. این شرکت در سال مالی گذشته حدود ۱۱.۷ همت سود خالص کسب کرده و ۴۰۰ تومان سود نقدی به ازای هر سهم میان سهامداران تقسیم کرده است.
گهرزمین در سال ۱۴۰۲ حدود ۱۸.۳٪ از تولید سنگ‌آهن، ۱۱.۳٪ از تولید کنسانتره و ۱۰.۲٪ از تولید گندله ایران را به خود اختصاص داده که نشان از مقیاس عظیم عملیات آن دارد. با توجه به طرح‌های توسعه‌ای نظیر احداث کارخانه‌های جدید و تکمیل زنجیره تولید فولاد، انتظار می‌رود سودآوری کگهر در سال‌های آتی افزایش یابد. ذخایر غنی معدن، سهم بازار بزرگ و سیاست تقسیم سود معقول، سهام گهرزمین را شایسته حضور در یک پرتفوی بلندمدت کرده است.
۶- فولاد هرمزگان جنوب (هرمز)
از تولیدکنندگان بزرگ فولاد خام (اسلب) در ایران که زیرمجموعه فولاد مبارکه است. فولاد هرمزگان از فناوری جدید و کارایی عملیاتی بالا برخوردار بوده و در سال‌های اخیر رشد سودآوری قابل توجهی را تجربه کرده است. برای مثال، شرکت در نیمه نخست یکی از سال‌ها ۱۷۵۹ ریال سود به ازای هر سهم محقق کرد که ۱۰۸٪ بیشتر از مدت مشابه سال قبل بود. همچنین سود خالص ۶ماهه هرمز با رشد ۱۰۸٪ به ۴۳۹۷ میلیارد تومان رسید و حاشیه سود خالص ۴۳٪ ثبت شد که ارقام چشمگیری در صنعت فولاد محسوب می‌شود.
فولاد هرمزگان به دلیل کیفیت بالای محصولات و نزدیکی به آب‌های آزاد، مزیت صادراتی داشته و درآمد ارزی کسب می‌کند. روند رو به رشد تولید و سودسازی و همچنین تقسیم حدود نیمی از سود (تصویب ۶۵۰ ریال DPS در مجمع ۱۴۰۲) باعث شده این سهم فرابورسی یک گزینه بنیادی و آینده‌دار برای سرمایه‌گذاری بلندمدت باشد.
۷- نیروگاه برق دماوند (دماوند)
بزرگ‌ترین نیروگاه برق ایران با ظرفیت نامی ۲,۸۶۸ مگاوات که حدود ۴٪ برق کشور را تولید می‌کند. نیروگاه سیکل ترکیبی دماوند به واسطه قراردادهای تضمینی فروش برق، درآمدی باثبات و قابل پیش‌بینی دارد. هرچند مطالبات صنعت برق از دولت گاهی وصول سود را به تأخیر می‌اندازد، اما این شرکت طی سال‌ها توانسته سودآوری خود را حفظ کند و بخش عمده‌ای از سود را نیز تقسیم نماید (در سال‌هایی حتی ۹۰ تومان به ازای هر سهم سود نقدی پرداخت کرده است).
دماوند به دلیل ماهیت دفاعی صنعت برق، یک سهم کم‌ریسک با درآمد پایدار در بازار فرابورس به شمار می‌آید. با توجه به ارزش جایگزینی بسیار بالای نیروگاه‌ها و رشد تقاضای برق در بلندمدت، سهام شرکت تولید برق دماوند گزینه‌ای مطمئن برای سرمایه‌گذاران محتاط و بلندمدت‌نگر است.
۸- بیمه پاسارگاد (بپاس)
شرکت بیمه‌ای پیشرو در کشور که به خاطر عملکرد مالی ممتاز و رشد پرتفوی مستمر شناخته می‌شود. بیمه پاسارگاد خصوصاً در حوزه بیمه‌های عمر و زندگی سهم بازار بالایی کسب کرده و از محل سرمایه‌گذاری ذخایر بیمه‌ای، سودآوری چشمگیری دارد. حاشیه سود خالص این شرکت نسبت به بسیاری از شرکت‌های بیمه بالاتر بوده و مدیریت ریسک مناسبی را به نمایش گذاشته است.
طی سال‌های اخیر سود هر سهم بپاس رشد قابل توجهی داشته و شرکت توانسته است نسبت قابل قبولی از سود را نیز در مجامع تقسیم کند. روند رو به رشد حق‌بیمه‌های دریافتی، ضریب خسارت کنترل‌شده و سبد سرمایه‌گذاری قدرتمند، بیمه پاسارگاد را تبدیل به مطمئن‌ترین سهم صنعت بیمه برای سرمایه‌گذاری بلندمدت کرده است. سهام این شرکت با بهره‌گیری از سودآوری پایدار و قیمت‌گذاری مناسب یک گزینه بنیادی ارزنده در بازار فرابورس محسوب می‌شود.
۹- فرابورس ایران (فرابورس)
شرکت اداره‌کننده بازار فرابورس که خود نیز در فرابورس پذیرش شده و از عملکرد مالی رو به رشد بهره‌مند است. درآمد فرابورس عمدتاً از کارمزد معاملات و پذیرش شرکت‌ها تأمین می‌شود که با توسعه بازار سرمایه افزایش یافته است. در سال مالی ۱۴۰۲ سود خالص فرابورس ایران ۴۸٪ نسبت به سال قبل رشد داشته است که نشان‌دهنده روند روبه‌رشد درآمد این نهاد است.
هرچند شرکت فرابورس بخش کوچکی از سود (مثلاً ۵۰ ریال به ازای هر سهم در مجمع ۱۴۰۳) را تقسیم می‌کند و مابقی را صرف توسعه زیرساخت‌ها می‌نماید، اما این امر به تقویت جایگاه بلندمدت آن کمک می‌کند. با توجه به گسترش ابزارهای مالی جدید و افزایش حجم معاملات بازار سرمایه، سودآوری فرابورس در بلندمدت روندی صعودی دارد. سهام فرابورس به عنوان نماینده رشد بازار مالی کشور، گزینه‌ای مناسب برای سرمایه‌گذاران بلندمدتی است که به آینده بازار سرمایه ایران خوش‌بین هستند.
۱۰- صنایع مادیران (مادیرا)
شرکتی فعال در صنعت لوازم الکترونیک و ماشین‌های اداری که تولید و مونتاژ محصولات الکترونیکی (تلویزیون، مانیتور، لوازم خانگی و ...) را برعهده دارد. مادیران علیرغم ماهیت مصرفی صنعت، طی سال‌های اخیر عملکرد بنیادی بسیار خوبی داشته است؛ در ۹ ماهه سال ۱۴۰۳ درآمد عملیاتی شرکت ۱۰۴٪ رشد کرد و سود عملیاتی با رشد ۱۰۰٪ به حدود ۷۷۱ میلیارد تومان رسید که نشان‌دهنده دو برابر شدن سود عملیاتی است. این جهش سودآوری ناشی از افزایش تولید و فروش محصولات جدید و بهره‌گیری از ظرفیت تولید داخلی در فضای تورمی بوده است.
مادیران با برخورداری از برند قدیمی و شبکه توزیع گسترده، موقعیت رقابتی قدرتمندی در بازار لوازم الکترونیک دارد. هرچند صنعت تکنولوژی ممکن است دوره‌های رکود مقطعی داشته باشد، اما توان تطبیق مادیران با نیاز بازار و رشد پایدار درآمد آن، سهام این شرکت را به یک گزینه بنیادی جذاب در بازار فرابورس برای سرمایه‌گذاری بلندمدت بدل کرده است.
جمع‌بندی
شرکت‌های معرفی‌شده در بالا، همگی از بنیادی‌ترین سهام بازار بورس و فرابورس ایران هستند که معیارهای کلیدی سرمایه‌گذاری بلندمدت را دارند. این سهام به خاطر سودآوری پایدار، روند رو به رشد درآمد و سود خالص، پرداخت منظم سود نقدی، موقعیت رقابتی قوی در صنعت خود و ارزش‌گذاری مناسب، می‌توانند ستون فقرات یک پرتفوی بلندمدت مطمئن باشند.
با رعایت اصل تنوع‌بخشی در صنایع مختلف – از فلزات اساسی و پتروشیمی گرفته تا مخابرات، نیرو، بیمه و فناوری – ریسک پرتفو کاهش یافته و احتمال کسب بازدهی مطلوب در افق ۱۰ ساله افزایش می‌یابد. همواره توصیه می‌شود سرمایه‌گذاران علاوه بر بررسی موارد بالا، عملکرد آتی و گزارش‌های دوره‌ای این شرکت‌ها را نیز رصد کنند تا تصمیمات آگاهانه‌تری در مسیر سرمایه‌گذاری بلندمدت خود اتخاذ نمایند.
اگر می‌خواهید خودتان بهترین سهام بنیادی را شناسایی کنید...
در این مقاله تلاش کردیم شما را با تعدادی از بهترین سهام بنیادی بازار سرمایه ایران آشنا کنیم. اما واقعیت این است که بازار همیشه در حال تغییره و بهترین کاری که می‌تونید برای آینده مالی خودتون انجام بدید اینه که خودتون یاد بگیرید چطور سهم خوب رو تشخیص بدید.
اگر علاقه‌مندید به‌صورت اصولی و با زبانی ساده یاد بگیرید که:
- چطور صورت‌های مالی شرکت‌ها رو تحلیل کنید
- چه شاخص‌هایی برای انتخاب بهترین سهام بنیادی اهمیت دارند
- چطور از اطلاعات واقعی به سود برسید
پیشنهاد می‌کنیم حتماً سری به صفحه دوره آموزش تحلیل بنیادی سهام بزنید. این دوره یکی از کامل‌ترین و کاربردی‌ترین دوره‌های آموزشگاه تالاربورس هست، که به زبان ساده و با مثال‌های واقعی بازار ایران طراحی شده و حتی اگر هیچ پیش‌زمینه‌ای نداشته باشید، از پایه تا پیشرفته همراه‌تون هستیم.
ضمناً اگر دوست دارید با سایر دوره‌های کاربردی ما آشنا بشید—از آموزش طلا گرفته تا آموزش ارز دیجیتال، بورس، تکنیکال و آتی و آپشن —همه این‌ها در بخش دوره‌های آموزشی تالاربورس قابل مشاهده هست.
یادگیری تحلیل و سرمایه‌گذاری یک مسیر بلندمدته، اما مطمئن باشید اگر امروز شروع کنید، فردای مالی‌تون رو خودتون خواهید ساخت.وقتشه قدم اول رو بردارید و وارد دنیای حرفه‌ای تحلیل بنیادی بشید.